Advent International Advisory Sl

Advent, Cinven y CVC han realizado ofertas no vinculantes para la adquisición del fabricante español de ingredientes para el sector alimentario Prosur, según varias fuentes del mercado. Una de ellas indica que Warburg Pincus también está interesado en el activo, cuya valoración podría rondar los 800 millones de euros. La semana pasada se presentaron las propuestas indicativas por la compañía, que está controlada por su consejero delegado, Juan de Dios Hernández, y el fondo español MCH. En el año 2023, Prosur ha alcanzado un ebitda de 35 millones de euros y la previsión para el vigente ejercicio es que logre 42 millones de ebitda.

La salida de MCH del accionariado del fabricante de ingredientes para el sector alimentario Prosur ha despertado el interés del capital riesgo. Firmas como KKR, Cinven o Advent International han mantenido conversaciones para la eventual adquisición de Prosur, cuya valoración podría alcanzar los 800 millones de euros, según fuentes del mercado. Se han celebrado encuentros entre los fondos con el equipo directivo de Prosur, liderado por Juan de Dios Hernández como consejero delegado y primer accionista del grupo, con cerca del 75% del capital. Se presupone que, además de MCH, también venderá parte de su cuota el consejero delegado del grupo. Prosur tuvo un ebitda de 35 millones en 2023.

Advent International está negociando con Pemberton la suscripción de una línea de crédito de 70 millones que se destinará a impulsar el crecimiento de Donte Group (cadena española de clínicas dentales dueña de Vitaldent, Moonz, Smysecret y Maex) mediante nuevas adquisiciones en España. La operación busca dotar a Donte Group del músculo financiero con el que abordar la expansión nacional de Maex, marca prémium del grupo especializada en cirugía odontológica avanzada, a través de la compra de entre 15 y 20 clínicas al año. Está previsto que las partes alcancen un acuerdo al respecto durante las próximas 4 semanas, aunque la transacción no está cerrada y no hay garantía de que salga adelante.

Advent International fusionará el holding de salud bucodental Donte Group con las sociedades propietarias de las 76 unidades productivas de Grupo Dentix -a través de las que el fondo adquirió las clínicas dentales en concurso- para allanar el camino hacia su desinversión. Las citadas unidades productivas de Grupo Dentix quedaron fuera del paraguas del holding Donte, en sociedades distintas, pero también de titularidad de la firma de capital privado. El objetivo ahora es fusionarlas para refinanciar su deuda de cara a una posible venta o una salida a bolsa. Donte tiene bajo su paraguas las marcas Vitaldent, Moonz, Smysecret y Maex.

Arranca oficialmente la venta de Planasa, el mayor productor español de fresas y otras variedades de frutos rojos. Su mayor accionista, el fondo británico Cinven, espera recibir este lunes las primeras ofertas indicativas por la compañía. Aunque Cinven no ha marcado un precio de salida, varias fuentes del mercado indican que aspira a que Planasa alcance una valoración cercana a los 1.000 millones. A la subasta pilotada por JPMorgan y el bufete Pérez-Llorca se espera que concurran buena parte de las grandes gestoras internacionales de private equity que operan en España como CVC, KKR, Advent, Carlyle, EQT, PAI Partners, Partners Group, Bain y Paine Schwartz Partners, entre otros.